P2P去担保后的“保险路”

未央网

对于处于行业动荡期的P2P来说,“闹剧”从不间断。最近一家“赢多多”P2P平台在官网宣称自己的办公地点在银监会所在大厦的6层而引起轩然大波,瞬间占据各大微信群的头版,刷屏不断,随后逼得银监会半夜发声明予以否认。

这次的“赢多多事件”无非是平台想利用银监会的背书来为自己“揽客”和増信,只是手段比较拙劣而已。P2P自“去担保化”的呼声出现,P2P平台都在寻找新的方式来为自己撑起一把“保护伞”,除了傍上银行、国资、上市公司等作为背书外,利用保险公司的可靠性与之联姻,为平台增加安全的砝码成为P2P行业最流行的一种方式。

“当平台自行担保、第三方担保公司渐渐退出行业舞台,风险保障金模式也不能完全发挥保障作用的时候,为了给平台增信,为资金加上一道安全阀门,让投资者更加安心,保险的安全性和功能性自然成为了P2P平台比较青睐的目标。”保金所总经理侍广军说。

其实,在去担保的问题上,只有陆金所是持赞同的态度,最直接的原因就是其拥有平安保险作为背书,而陆金所的模式也让其他平台从中得到了启迪:与保险联姻才是“担保”的最佳方式。

保险进军P2P

除了陆金所外,现在也有很多的险企开始进军P2P行业。而最令人瞩目的就是阳光保险,其已经与多家P2P签署了战略协议,进行深度的合作,包括PPmoney、有融网、人人聚财、宜聚网等。

同时,平安理财网也得到了中银保险的“鼎力支持”,为其所有项目及质押车辆提供担保。值得一提的是,保险联姻P2P的模式已经深入到了内地,就连内蒙古益合贷也得到紫金保险的“庇佑”,为其所有车贷保险业务提供“鼎力支持”,其业务将在紫金保险进行投保,紫金保险为益合贷在运营中出现的保险事故进行快速赔付。

另外,现在还有更多的险企试图从互联网金融领域分得一杯羹。截至今年4月,泰康保险、国寿保险、大地保险、众安保险、民安保险等10余家险企与帮友贷、财路通、招财宝、共富网等P2P平台建立合作,提供保证保险、个人账户资金损失保险、账户资金安全保险等。

现在P2P与保险联姻的方式主要有三种:一是保险企业自己成立P2P平台,如陆金所、惠金所等;二是保险企业作为第三方与P2P平台合作,这是主要的方式,包括保金所、人人聚财、开鑫贷、PPmoney等;三是保险企业和P2P平台的股权合作。

据了解,目前保险公司介入网贷平台的产品主要分为四类:一是保障交易资金或账户资金安全;二是为借款人购买基于人身安全的保障保险,主要为保障借款人的还款能力和意愿;三是对于担保标的抵押物提供保险,主要针对抵押标的,为借款人的质押抵押物进行投保;四是信用保证保险,又称“跑路险”,即保险公司为第三方平台做信用兜底,以提高投资者对平台的信任度。

前面三种产品是保险企业的业务常态,与P2P企业合作也基本是以这三种产品为主,但是对于“跑路险”,其主要选择的是信用好、规模大、经营时间长的P2P公司,如宜信与国寿财险北京分公司合作、赢众通与众安保险的合作。

在保险与P2P联姻火爆的同时,也有P2P企业开始准备入股保险企业,日前,普天贷CEO吴海生就表示:“会通过母公司入股一家财险公司,以探索和保险公司能够更深层次的合作。”

“其实,保险与P2P联姻是双赢的关系,险企除了销售保险产品外,还将积累更多的客户,同时为互联网金融发展开路。而P2P因为保险的介入,在品牌和安全上都会有所提升,还可以获得比较优质的资产项目。”侍广军表示。

噱头大过安全作用

对于P2P来说,保险企业的介入,最大的作用是借助保险企业的品牌和安全特性来为平台作背书,宣传利用保险企业为平台的项目进行风控,并进行担保。但是事实并非如此。

据了解,目前险企通常仅承保P2P平台的部分风险,并不承保平台的跑路风险。并且,这种尝试性的合作刚刚进行不久,多数停留在纸面上,还处于“摸着石头过河”的阶段。由于每个平台涉及的具体交易量、产品形态、资产安全程度等不同,保险公司只能在一定程度上保障投资者的资金交易安全,很难对“跑路”情况进行承保。现在的“联姻”还没有让投资者看到一些实际的成效。

“P2P平台与保险公司合作被投资者视作救火的消防员,但是其并不能起到真正的保障作用,更多的还是宣传的噱头而已。”人人聚财CEO许建文表示。

他还表示:“利用保险作为宣传的背书,在营销手段上夸大保险在P2P平台运作中的作用。就目前保险公司和P2P合作的现状来看,各类风险依旧存在,P2P借贷毕竟与传统保险公司业务不同,存在不确定性的风险很多。”

网贷平台和保险业关系尽管日益亲近,但P2P仍属于风险较高的投资途径,险企和P2P合作项目还基本停留在传统项目的业务上,在降低风险问题上还是有待商榷。”侍广军说。

险企+P2P是互联网金融创新的一种方式,但是单纯的依靠保险来作为平台背书,这样会让行业走向更加危险的境地,有的P2P平台过于依赖保险公司,甚至认为平台的风险就不用自己管了,反而增加了风险事件发生的可能性。

同时,保险企业尽管在传统行业有优势,但是对于新兴的P2P行业,由于监管处于真空状态,加上行业整体可用数据较少且数据质量不高,风控政策、风险审核、征信调查难以把控,就算是保险企业也很难进行精细化的风险定价操作。

对于投资者来说,也不能盲目信任保险在P2P平台的作用,更不能被“保险”的字眼所“忽悠”,最重要的还是需要了解平台的真实实力和项目的优劣。

保单质押或可行

尽管现在保险与P2P的合作主要处于比较浅层的合作,但是随着行业的逐渐深入和合作模式的进一步成熟,一些创新的合作方式便慢慢浮出水面。而目前行业普遍看好的模式就是“保单质押模式”。

所谓的保单质押模式,就是借款人可以持相关保险企业的保单,向合作的P2P平台提出保单质押借款申请,保险企业凭专业化能力,确保保单的真实性,并冻结保单,然后在平台上进行筹资。

据了解,这种保单质押模式由开鑫贷首创,其通过与天安财险合作,推出的投资产品“保鑫汇”就是此种模式的代表。

“保鑫汇其实与招财宝模式十分类似,一般保险产品周期长,客户如果临时领取需要付一定手续费。此时平台可以让你选择把保单抵押给平台,然后通过平台把钱取走,平台再转手卖给别人。”业内人士表示。

开鑫贷副总经理周治翰介绍:“保单质押模式是比较安全的一种模式,通过保险公司的保单为投资人的资金提供保障,保单质押产品的风险由保险公司承担,其安全性类似银行承兑汇票。且质押率达到92%,远高于银行70%左右的水平。同时收益率也比较可观,不仅降低了借款人的融资成本,也能为投资人赚取较高的收益。”