P2P资金涌入股市的风险提示

未央网

P2P资金涌入股市带来的风险主要从两个方向来看,首先是一些借款人,以各种名义来通过P2P平台进行借贷,再此资金投入股市,由于P2P平台在借款端对借款人的真实用途没有具体约定,也无法像银行一样对借款金额进行跟踪监控(即便是银行也没有办法完全掌握借贷资金的真实流向)。因为P2P平台的融资成本很高,需要在股市赢得更高的收益才能覆盖资金成本,所以当股市出现大幅波动的时候,借款人资金出现大幅亏损,很容易导致资金出现断裂,致使产生还款逾期和违约的情况。这样都会对平台和投资者带来损失。

一些平台通过自融资金池股票配资等方式吸引投资者资金,来用以投资股市,同样在股市行情下滑会时,会影响兑付,出现大面积逾期。导致平台在短时间内资金流断裂,无法运营的情况,就会让平台陷入经营困境,更有甚者出现跑路的情况,都会让投资者受到损失。

券商融资业务的门槛一般为50万元,现金配资比例为1:1,股票担保打7折,年化利率8.6%。和券商相比,P2P平台的配资门槛低很多,投资范围限制较少,办理也非常迅速。而P2P理财平台的融资门槛甚至低至2000元,年化利率约15%~18%,有的平台免收管理费只拿息差,配资比例大多为3~5倍。据悉,包括金斧子、投哪网、钱程无忧等数十家互联网金融平台已上线配资业务,为数十万股民配资,还有更多的P2P平台正在开发相关系统,与场外迫不及待的热钱对接。

但P2P平台的股票配资对借贷双方而言都是高风险,5倍的杠杆,一旦超过警戒线强制平仓,高利息还是要还的,这就不排除有人违约,而平台则不得不承担刚性兑付的风险。P2P配资具高杠杆高风险,有的杠杆甚至高达9倍,股市行情一旦出现震荡和波动,如果客户满仓操作,一个跌停就会爆仓。

此外,配资人的本金和理财人的钱全部都打入到P2P平台的账户。这些平台和资金没有任何的监管,风险隐患很大,不仅增加了非法集资的可能,也难以避免一旦平台卷款跑路,出资方和借款方无追诉对象的风险。

所以对于投资者来说,在投资时需要做好分散投资和资金匹配,根据资金的风险偏好选择一些有实力或金融背景的平台,在现阶段P2P的投资选择切忌动用家庭核心资产。