懒投资:专注于应收账款保理的互金平台

未央网 作者: Fintech民工

懒投资隶属于北京大家玩科技有限公司,2014年9月正式上线运营。懒投资创立之初迅速获得源码资本及比亚迪联合创始人夏佐全1000万人民币的天使轮投资。2015年1月,懒投资又获得了联创策源领投的2100万美元A轮融资。自平台上线以来,平台的累计贷款金额已超90亿元,贷款余额达20亿元,用户达到百万量级。

懒投资公司CEO兼联合创始人张磊,有2次创业经历及3家国内一线互联网公司工作的经历。2013年5月,张磊开始运营微信公众号“大玩家张磊”,目前关注量已超10万人,可能这在一定程度上也解决了懒投资的获客问题。

互联网咖搅局金融 注重产品研发

懒投资平台的核心产品是定期产品——“懒人计划”,所对应的资产大约50%以上为应收账款保理,其他资产包括融资租赁、大学生消费金融、租约证券化(合作方为You+等知名长租公寓)等。目前,“懒人计划”的投资期限为1-12个月,年化收益率为7%-12%,同时为投资者提供债权转让功能(变现计划),投资者可以在投资期间将项目转让。在懒人计划的资产之上,又针对投资者的个性化需求开发出了“零钱计划”、“享乐计划”、 “斗牛计划”、“群星计划”等产品。与其他平台类似,懒投资平台会为每个投资人资金在其合作的第三方托管机构(目前为易宝支付旗下懒猫金服)处开立独立的交易账户。

​● 零钱计划

“零钱计划”是在懒人计划的资产之上加入了部分货币基金组成的活期理财产品,投资门槛最低1元,支持随时转出,年化收益约为6.5%。

​● 享乐计划

“享乐计划”是将金融投资与消费场景相结合,让消费者在获取一定投资收益的基础上,将另一部分收益提前兑现转化为心仪的消费品。

​● 斗牛计划

“斗牛计划”也是将用户一小部分收益提前兑现,来购买沪深300指数的期权,核心标的资产仍与“懒人计划”相同,只是让投资者有希望获得超额回报。

懒投资:专注于应收账款保理的互金平台

2015年8月,懒投资还推出了号称业内首款挂钩多层次资本市场的结构化理财产品——“群星计划”。据官网介绍,“群星计划”与拥有大型金融集团、知名券商、国有银行和大型国企等实力背景的基金合作,选取优质标的企业进行投资。首个登陆群星计划的企业就是懒投资的融资租赁客户,投资者通过懒投资平台可以分享该企业定向增发所带来的未来收益。该产品封闭期1年,退出期1年,产品在退出期内择机退出,年化8%固定收益+20%超额收益。

资产开发模式

懒投资平台的核心优势在于优质资产的开发,其中占比很大的一块就是应收账款保理(懒投资平台仅为信息中介,但懒投资实际控制人拥有保理业务牌照)。据懒投资联合创始人陈裕殷介绍,懒投资的应收账款保理业务涉及的主要是新兴行业的企业,保理业务通常是指向供应商提供应收账款的资金垫付,但懒投资的做法是围绕这些供应商下游的核心企业进行反向保理,懒投资目前的核心企业包括中国移动、比亚迪集团、广州纺织集团等大型企业。以比亚迪为例,比亚迪是整个新能源企业产业链的核心企业,但是由于比亚迪公司有严格的头寸安排,无法实时支付供应商的货款。而供应商如果不能及时收到货款,很可能会拖欠工人工资造成停产,最终影响比亚迪的正常运转。懒投资平台会为比亚迪公司提供反向保理业务,即与比亚迪一起帮助上游供应商进行应收账款质押,并通过懒投资平台将应收账款转让给平台投资人。实际在整个应收账款转让的操作过程中,投资人、上游供应商、保理公司以及懒投资平台之间会签订四方协议,即《应收账款转让及回购协议》,其中保理公司履行回购职能,懒投资履行信息推介职能。

懒投资:专注于应收账款保理的互金平台

提供比银行更有价值的合作方式

懒投资通常会以60%-80%的价格收取供应商的应收账款,同时会在此基础上附加0.5%-0.8%的单笔手续费。懒投资平台的保理业务与银行相比资金成本相对较高,但是银行的保理更侧重融资,需要企业有足够的抵押支持以及良好的资信状况,通常还要占用企业在银行的授信额度。而懒投资则更看重应收账款以及核心企业的质量,以及行业未来的发展趋势,倾向于与供应商进行长期合作,帮助融资企业进行全年的资金流动性规划管理。对于懒投资看好的供应商,平台会与供应商以及核心企业建立一年的合作,承揽下该供应商在核心企业的所有应收账款,并帮助其做好全面的资金流动规划,按计划放款。

在风险控制方面,懒投资平台与供应商、核心企业的合作更为紧密,懒投资会接入他们的电子库房管理系统,而且到期后的所有回款都会通过供应商、核心企业、懒投资的一个三方共管账户。保理业务的两个核心环节,分别是确权与回款,与核心企业的合作很容易解决应收账款的确权问题,同时懒投资在资金管理上使用核心企业、供应商和懒投资的三方共管账户进行资金划转,一定程度上解决了回款的问题。

未来发展规划

据陈裕殷介绍,懒投资的未来更想做的是一家互联网投行,而不仅仅是为企业提供融资服务的互联网金融平台。懒投资会持续辅助企业成长,在企业发展壮大之后,满足其更多元化的需求。能看出来,懒投资也提早布局了这方面,15年中期推出的群星计划为未来的发展埋下了伏笔。从用户端考虑,懒投资希望通过理财改善年轻人的生活品质,很多人通过懒投资学会了新的生活方式,在“享乐计划”上也购买了许多改善生活品质的商品,陈裕殷强调说,“我们希望每家企业都能在懒投资的帮助下发展得更好,同样也希望来懒投资理财的每位用户都能通过懒投资,提升生活品质,拥有更好的生活方式。”


懒投资:专注于应收账款保理的互金平台